大盘暴跌后买等权 · 沪深300单日大跌后观察等权全A的固定窗口表现
大盘暴跌后买等权：每万元平均赚561元，闭眼买赚676元
说法原话：“大盘暴跌就是捡钱的日子”
信号当天收盘确认，次日开盘买入，之后第 60 个交易日收盘卖出；每做一次按 1 万元折算，已扣佣金印花税，买不到的不计。同期什么都不选：每万元赚676元。
它没错，只是不如什么都不选。
分年看
2014 年牛市里它赚 15.3%，2017 年牛市里它亏 8.8%。
n = 当年出现并已完成买卖的信号次数；横轴附沪深300当年涨跌，只作背景。
什么时候灵
把市场按当天情绪（涨停家数）和趋势（近 20 天等权涨跌）各切三档，九种状态各算一遍。格内是比同期市场多赚或少赚的百分点，n 是次数。有粗框的格表示达到统一门槛（次数 ≥ 200、比市场强 0.5 个百分点以上、前后半期都成立、其余格不强）。
九种状态里没有一种达到门槛。未达标不等于每格都亏，只是没有一格稳定地比市场强。
收益分布
赢面 53.9%；最差的一成信号亏超过 21.7%，最好的一成赚超过 36.5%；单次最好 +815.5%，最差 -97.1%。 收益最高的一成信号贡献了全部正收益的 53%。
最近 5 次已完成的案例
只列 60 天前已经买入并卖出的信号，按 1 万元折算盈亏；不是推荐，只是历史。
| 代码 | 信号日 | 买入价 | 卖出价 | 盈亏（元/万元） |
|---|---|---|---|---|
| 000001 | 2026-06-08 | 11.01 | 11.91 | +1163 |
| 000002 | 2026-03-23 | 4.09 | 3.09 | -2455 |
| 000006 | 2026-02-02 | 8.83 | 10.45 | +1825 |
| 000004 | 2025-11-21 | 10.55 | 7.16 | -3223 |
| 000007 | 2025-10-17 | 7.08 | 11.52 | +6261 |
上个月记录了 5178 个信号，已到期的样本还少。
完整数据与口径
| 胜率 | P10 | P50 | P90 | 最好 | 最差 | 右尾占正收益 | 左尾占亏损 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 53.95% | -21.69% | +1.75% | +36.53% | +815.51% | -97.11% | 53.09% | 51.80% |
| 状态 | n | 胜率 | 超额 | 2013—2019 n / 超额 | 2020—2026 n / 超额 |
|---|---|---|---|---|---|
| 情绪冷×趋势跌 | 179479 | 62.61% | -1.05 个百分点 | n=111949 / -1.80 个百分点 | n=67530 / +0.20 个百分点 |
| 情绪冷×趋势平 | 60777 | 49.64% | -0.67 个百分点 | n=26175 / -1.28 个百分点 | n=34602 / -0.22 个百分点 |
| 情绪冷×趋势涨 | 24024 | 52.73% | -1.01 个百分点 | n=15225 / -1.28 个百分点 | n=8799 / -0.55 个百分点 |
| 情绪温×趋势跌 | 81616 | 48.48% | -0.89 个百分点 | n=29645 / -1.83 个百分点 | n=51971 / -0.35 个百分点 |
| 情绪温×趋势平 | 47080 | 51.40% | -0.46 个百分点 | n=5811 / -3.87 个百分点 | n=41269 / +0.02 个百分点 |
| 情绪温×趋势涨 | 32820 | 44.20% | -1.76 个百分点 | n=14911 / -3.24 个百分点 | n=17909 / -0.52 个百分点 |
| 情绪热×趋势跌 | 16012 | 75.71% | -1.28 个百分点 | n=7841 / -2.95 个百分点 | n=8171 / +0.32 个百分点 |
| 情绪热×趋势平 | 9064 | 54.21% | +0.05 个百分点 | n=0 / 暂无有效样本 | n=9064 / +0.05 个百分点 |
| 情绪热×趋势涨 | 32370 | 31.42% | -4.00 个百分点 | n=23631 / -5.33 个百分点 | n=8739 / -0.42 个百分点 |
| 年份 | 已完成样本 n | 收益 | 胜率 | 调仓期数 |
|---|---|---|---|---|
| 2013 | 23400 | +14.64% | 78.08% | — |
| 2014 | 16054 | +15.35% | 68.68% | — |
| 2015 | 72003 | +5.87% | 49.33% | — |
| 2016 | 32723 | +9.02% | 68.86% | — |
| 2017 | 3093 | -8.82% | 21.24% | — |
| 2018 | 59752 | +3.50% | 54.66% | — |
| 2019 | 28163 | -7.29% | 25.59% | — |
| 2020 | 40806 | +5.35% | 51.10% | — |
| 2021 | 57082 | +5.87% | 53.98% | — |
| 2022 | 63968 | +4.23% | 53.84% | — |
| 2023 | 9898 | +1.88% | 49.63% | — |
| 2024 | 35357 | +6.68% | 53.54% | — |
| 2025 | 25505 | +11.53% | 64.14% | — |
| 2026 | 15438 | +3.72% | 42.26% | — |
| 入场口径 | 收益或差距 |
|---|---|
| T日收盘对照（不可执行） | +5.14% |
| T+1开盘可执行结果 | +5.61% |
| 收盘减开盘差距 | -0.48 个百分点 |
同一说法的其他参数：大盘单日跌幅（%）=2 持有天数=1 · 大盘单日跌幅（%）=2 持有天数=10 · 大盘单日跌幅（%）=2 持有天数=20 · 大盘单日跌幅（%）=2 持有天数=3 · 大盘单日跌幅（%）=2 持有天数=5 · 大盘单日跌幅（%）=3 持有天数=1 · 大盘单日跌幅（%）=3 持有天数=10 · 大盘单日跌幅（%）=3 持有天数=20 · 大盘单日跌幅（%）=3 持有天数=3 · 大盘单日跌幅（%）=3 持有天数=5 · 大盘单日跌幅（%）=3 持有天数=60 · 大盘单日跌幅（%）=4 持有天数=1